常規貸款是沒有聯邦政府支持的貸款。具有良好信用，穩定的就業和收入歷史並且能夠支付3％首付的借款人通常有資格獲得由房利美（Fannie Mae）或房地美（Freddie Mac）支持的常規貸款，這是兩個由政府資助的企業，在該行業中購買和出售大多數常規抵押貸款美國。為了避免需要私人抵押保險（PMI），借款人通常需要支付20％的首付。一些貸方還提供首期付款要求低且沒有私人抵押貸款保險（PMI）的常規貸款。
合格房屋土地二胎借款受聯邦政府設定的最高貸款限額的約束。這些限制因地理區域而異。聯邦住房金融局（Federal Housing Finance Agency）將2019年一室公寓的基準合格貸款限額定為484,350美元。但是，FHFA在該國某些地區（例如，以紐約市或舊金山為例）將最高貸款限額設置為更高的$ 726,525（基準限額的150％）。這是因為這些高成本地區的房價超出基準貸款限額至少115％或更多。
由於貸款金額或承保准則，不合格貸款通常不能由房利美和房地美出售或購買。巨額貸款是最常見的不良貸款。之所以稱它們為“巨無霸”，是因為貸款額通常超過合格的貸款限額。這些類型的貸款對貸方而言風險更大，因此借款人通常必須顯示更大的現金儲備，支付10％至20％（或更多）的首付，並具有良好的信譽。